మొదటిసారి ట్రేడ్ చేసే చాలామంది F&O లాభాలపై షేర్ల లాగే, స్వల్పకాలిక లేదా దీర్ఘకాలిక క్యాపిటల్ గెయిన్స్గా పన్ను పడుతుందని అనుకుంటారు. అలా కాదు. గుర్తింపు పొందిన ఎక్స్ఛేంజ్లో ట్రేడ్ అయ్యే Futures, Options నుంచి వచ్చే లాభనష్టాలను వ్యాపార ఆదాయంగా పరిగణిస్తారు. పన్ను రేటు, రిటర్న్ ఫారమ్, మీరు క్లెయిమ్ చేయగల ఖర్చులు, నష్టానికి ఏమి జరుగుతుంది అనేవి ఈ ఒక్క విషయమే నిర్ణయిస్తుంది.
సాధారణ సమాచారం మాత్రమే, పన్ను సలహా కాదు
ఈ వ్యాసం విద్య కోసం నియమాలను సాధారణ పదాల్లో వివరిస్తుంది. ఇది పన్ను సలహా కాదు, మీ పరిస్థితికి సరిపోకపోవచ్చు. పన్ను చట్టం మరియు గడువు తేదీలు మారుతాయి, ఆదాయపు పన్ను చట్టం, 2025 కొత్తది, కాబట్టి కొన్ని అంశాలను ఇంకా అర్థం చేసుకుంటున్నారు. ఫైల్ చేసే ముందు లేదా నిర్ణయం తీసుకునే ముందు చార్టర్డ్ అకౌంటెంట్‌ను సంప్రదించండి.
వ్యాపార ఆదాయం, స్పెక్యులేటివ్ కాదు
భారతీయ పన్ను చట్టం డెలివరీ తీసుకోని షేర్ల ఇంట్రాడే ట్రేడింగ్ వంటి స్పెక్యులేటివ్ వ్యాపారాన్ని సాధారణ వ్యాపారం నుంచి వేరు చేస్తుంది. ఆదాయపు పన్ను చట్టం, 1961 కింద ఎక్స్ఛేంజ్లో ట్రేడ్ అయ్యే డెరివేటివ్‌లను ప్రత్యేకంగా స్పెక్యులేటివ్ వర్గం నుంచి మినహాయించారు, కాబట్టి F&O నాన్-స్పెక్యులేటివ్ వ్యాపార ఆదాయం. పన్ను సంవత్సరం 2026-27 (1 ఏప్రిల్ 2026 నుంచి 31 మార్చి 2027 వరకు) నుంచి వర్తించే ఆదాయపు పన్ను చట్టం, 2025 ఇదే విధానాన్ని కొనసాగిస్తుంది.
స్పెక్యులేటివ్ కాకపోవడం ప్రధానంగా నష్టాల విషయంలో ముఖ్యం. F&O నష్టాన్ని అదే సంవత్సరంలో చాలా ఇతర ఆదాయాలతో సెట్ ఆఫ్ చేయవచ్చు, ఎనిమిది సంవత్సరాల వరకు క్యారీ ఫార్వర్డ్ చేయవచ్చు; కానీ స్పెక్యులేటివ్ నష్టాన్ని స్పెక్యులేటివ్ ఆదాయంతో మాత్రమే సెట్ ఆఫ్ చేయగలరు. నష్టాలపై వ్యాసం దీన్ని వివరంగా చెబుతుంది.
మీ స్లాబ్ రేటులో పన్ను
F&O-కు ప్రత్యేకమైన స్థిర రేటు ఏదీ లేదు. ఖర్చుల తర్వాత మీ నికర F&O లాభం మీ ఇతర ఆదాయానికి (జీతం, వడ్డీ, అద్దె) కలుస్తుంది, మొత్తంపై మీ స్లాబ్ రేట్లలో పన్ను పడుతుంది. Union Budget 2026 స్లాబ్‌లను మార్చలేదు. డిఫాల్ట్ అయిన కొత్త పన్ను విధానంలో, పన్ను సంవత్సరం 2026-27-కు స్లాబ్‌లు ఇవి:
| మొత్తం ఆదాయం | రేటు (కొత్త విధానం) |
|---|---|
| ₹4 లక్షల వరకు | శూన్యం |
| ₹4 లక్షల నుంచి ₹8 లక్షల వరకు | 5% |
| ₹8 లక్షల నుంచి ₹12 లక్షల వరకు | 10% |
| ₹12 లక్షల నుంచి ₹16 లక్షల వరకు | 15% |
| ₹16 లక్షల నుంచి ₹20 లక్షల వరకు | 20% |
| ₹20 లక్షల నుంచి ₹24 లక్షల వరకు | 25% |
| ₹24 లక్షలకు పైన | 30% |
F&O లాభంపై సాధారణ స్లాబ్ రేట్ల ప్రకారం పన్ను పడుతుంది కాబట్టి, కొత్త విధానంలో రిబేట్ కోసం దాన్ని సాధారణంగా జీతం లాగానే లెక్కిస్తారు. కొన్ని క్యాపిటల్ గెయిన్స్ వంటి ప్రత్యేక రేట్లపై పన్ను పడే ఆదాయాన్ని వేరుగా చూస్తారు. మీ విషయంలో ఏ విధానంలో పన్ను తక్కువగా ఉంటుందో మీ CA చెప్పగలరు.
మీరు మినహాయించుకోగల ఖర్చులు
వ్యాపార ఆదాయం కాబట్టి, పూర్తిగా ట్రేడింగ్ కార్యకలాపం కోసమే చేసిన ఖర్చులను తీసివేసిన తర్వాత F&O లాభాన్ని లెక్కిస్తారు. సాధారణంగా అంగీకరించే అంశాలు:
- బ్రోకరేజ్, ఎక్స్ఛేంజ్ ట్రాన్సాక్షన్ ఛార్జీలు, SEBI ఫీజులు, స్టాంప్ డ్యూటీ, ఈ ఛార్జీలపై GST.
- సెక్యూరిటీస్ ట్రాన్సాక్షన్ ట్యాక్స్ (STT). ట్రేడింగ్ ఆదాయాన్ని వ్యాపార ఆదాయంగా చూపించినప్పుడు దీన్ని మినహాయించుకోవచ్చు, F&O ఆదాయం అలాంటిదే. కాబట్టి Budget 2026-లో F&O-పై STT పెంపు (1 ఏప్రిల్ 2026 నుంచి Futures-పై 0.05%-కు, Options Premium-పై 0.15%-కు) మీ ఖర్చులను పెంచుతుంది, కానీ మీ మినహాయింపులను కూడా పెంచుతుంది.
- ఇంటర్నెట్ మరియు ఫోన్ బిల్లులు, ట్రేడింగ్ కోసం నిజంగా ఉపయోగించిన భాగం మేరకు.
- ట్రేడింగ్ కోసం ఉపయోగించే చార్టింగ్, డేటా మరియు రీసెర్చ్ సేవల సబ్‌స్క్రిప్షన్‌లు.
- ట్రేడింగ్ కోసం వాడే కంప్యూటర్ లేదా ఇతర పరికరాలపై డిప్రిసియేషన్, ఒకే సంవత్సరంలో వాటి పూర్తి ఖర్చు కాదు.
- ట్రేడింగ్ కోసం అప్పు తీసుకున్న డబ్బుపై వడ్డీ, మీ ట్రేడింగ్ ఖాతాలు మరియు ఆడిట్ కోసం చార్టర్డ్ అకౌంటెంట్‌కు చెల్లించిన ఫీజులు.
ఇన్‌వాయిస్‌లు మరియు బ్యాంక్ రికార్డులు ఉంచుకోండి. వ్యక్తిగతమైన ఖర్చు, లేదా ట్రేడింగ్ వ్యాపారంతో మీరు ముడిపెట్టలేని ఖర్చు తిరస్కరించబడే అవకాశం ఉంది. ఒక రోజులో ఒక వ్యక్తికి చట్టపరమైన పరిమితి కంటే ఎక్కువ నగదు చెల్లింపులు కూడా మినహాయింపుగా అనుమతించబడవు.
Presumptive పన్ను: సాధారణంగా సరిపోదు
చిన్న వ్యాపారాలు presumptive పన్ను విధానాన్ని ఎంచుకోవచ్చు (గతంలో సెక్షన్ 44AD, ఇప్పుడు 2025 చట్టంలో సెక్షన్ 58). పూర్తి ఖాతాలు నిర్వహించే బదులు, బ్యాంకింగ్ మార్గాల ద్వారా వచ్చిన టర్నోవర్‌లో కనీసం 6%-ను లాభంగా ప్రకటిస్తారు, టర్నోవర్ ₹2 కోట్లలోపు ఉంటే, లేదా నగదు రసీదులు 5%-కు మించకపోతే ₹3 కోట్లలోపు ఉంటే. కొంతమంది ట్రేడర్లు దీన్ని ఉపయోగించి ITR-4 ఫైల్ చేస్తారు.
చాలామంది F&O ట్రేడర్లకు ఇది సరిపడదు. F&O టర్నోవర్ అంటే లాభనష్టాల అబ్సల్యూట్ మొత్తాల కూడిక, కాబట్టి దానిలో 6% మీరు నిజంగా సంపాదించిన దాని కంటే ఎక్కువ కావచ్చు. ఈ స్కీమ్‌లో మీరు అసలు ఖర్చులను క్లెయిమ్ చేయలేరు, నష్టాన్ని నమోదు చేయలేరు; ఒకసారి దీని నుంచి బయటకు వస్తే ఐదేళ్ల పాటు మళ్లీ ఇందులోకి రాకుండా నిషేధం పడవచ్చు, ఆడిట్ నిబంధనలు వర్తించవచ్చు. 6% కంటే తక్కువ ప్రకటించేవారిని కొత్త Act ఎలా చూస్తుందనే దానిపై నిపుణుల మధ్య కూడా భిన్నాభిప్రాయాలు ఉన్నాయి (ఆడిట్ వ్యాసం చూడండి).
మిగిలిన కంప్లయెన్స్ అంశాలు
- టర్నోవర్ అంటే ట్రేడ్ అయిన కాంట్రాక్ట్‌ల విలువ కాదు. ఇది ICAI పద్ధతిలో లెక్కిస్తారు, మీకు ఆడిట్ అవసరమా అని నిర్ణయిస్తుంది.
- కనీసం 95% లావాదేవీలు నగదు రహితంగా జరిపే ట్రేడర్లకు ₹10 కోట్ల టర్నోవర్ దాటితే ట్యాక్స్ ఆడిట్ అవసరం; లాభం తక్కువగా ఉన్న కొన్ని సందర్భాల్లో కూడా అవసరం.
- F&O-కు రిటర్న్ ఫారమ్ సాధారణంగా ITR-3, దీనికి లాభనష్టాల ఖాతా మరియు బ్యాలెన్స్ షీట్ అవసరం.
- TDS తర్వాత సంవత్సరానికి మీ మొత్తం పన్ను ₹10,000 లేదా అంతకంటే ఎక్కువ అయితే, మీరు నాలుగు వాయిదాల్లో అడ్వాన్స్ ట్యాక్స్ చెల్లించాలి.
- మీరు గడువు తేదీలోపు రిటర్న్ ఫైల్ చేస్తేనే నష్టం క్యారీ ఫార్వర్డ్ అవుతుంది.
ఉదాహరణల్లోని విలువలు వివరించడానికి మాత్రమే, ప్రస్తుత మార్కెట్ డేటా కాదు. ఇది సాధారణ విద్యా సమాచారం, పెట్టుబడి సలహా కాదు.