స్ట్రాటజీ
Long strangle
Out-of-the-money Call, out-of-the-money Put కొనండి. Straddle కంటే చౌక, కానీ ఫలితం రావాలంటే పెద్ద కదలిక కావాలి.
దృష్టి: పెద్ద కదలికడెబిట్ (మీరు చెల్లిస్తారు)పరిమిత రిస్క్
ఇది ఎలా నిర్మిస్తారు
- Out-of-the-money Call 1 Lot కొనండి.
- అదే Expiry తో out-of-the-money Put 1 Lot కొనండి.
ఇండెక్స్ ఏ దిశలోనైనా బాగా కదులుతుంది అనే దృష్టికి ఒక నిర్మాణం.
రిస్క్‌లు
- ఇండెక్స్ Strike-ల మధ్య ముగిస్తే రెండు Premium-లూ పోతాయి.
- Expiry దగ్గరపడేకొద్దీ Out-of-the-money Options వేగంగా విలువ కోల్పోతాయి.
- ఇంప్లైడ్ వోలటిలిటీ పడిపోవడం రెండు legs కూ నష్టం చేస్తుంది.
Greeks ఎలా ప్రవర్తిస్తాయి
- Delta
- ప్రారంభంలో సున్నాకు దగ్గరగా
- Theta
- నెగటివ్
- Vega
- పాజిటివ్
Nifty 50 పై లెక్క ఉదాహరణ
| Leg | ఒక్కో యూనిట్‌కు Premium | నగదు ప్రవాహం |
|---|---|---|
| 1 Lot 25,500 CE కొనండి | ₹44.20 | −₹2,873 |
| 1 Lot 24,500 PE కొనండి | ₹32.49 | −₹2,112 |
నికరంగా చెల్లించారు
₹4,985
గరిష్ట లాభం
అపరిమితం
గరిష్ట నష్టం
₹4,985
Break-evens
24,423 / 25,577
Expiry వద్ద లాభనష్టాలు
మొత్తం పొజిషన్ కోసం, ఛార్జీలకు ముందు.
Premium-లు రౌండ్, ఉదాహరణ ఇన్‌పుట్‌ల నుంచి వచ్చిన సైద్ధాంతిక Black–Scholes విలువలు, మార్కెట్ ధరలు కావు. ఛార్జీలు, margin చేర్చలేదు.మీ సొంత అంకెలతో ఒక్క leg ధర కట్టండి.
ఇతర ఇండెక్స్‌లపై Long strangle
తరచుగా అడిగే ప్రశ్నలు
Strangle లేదా straddle: తేడా ఏమిటి?
Strangle ప్రస్తుత స్థాయికి బయట వేర్వేరు Strike-లను వాడుతుంది, కాబట్టి తక్కువ ఖర్చవుతుంది కానీ break-even కు పెద్ద కదలిక కావాలి.
Long strangle పై గరిష్ట నష్టం ఎంత?
ఇండెక్స్ రెండు Strike-ల మధ్య ముగిస్తే, చెల్లించిన మొత్తం Premium.
Break-evens ఎక్కడ ఉన్నాయి?
Call Strike ప్లస్ మొత్తం Premium, Put Strike మైనస్ మొత్తం Premium.